Мелкий гангстер Джерри Уэлбах, работающий на местную банду в США, попадает в очень сложное положение: в один день он получает два ультиматума, от которых нельзя отказаться. Его босс требует срочно разыскать в Мексике редкий антикварный пистолет XIX века по прозвищу «Мексиканец», который случайно утратил предыдущий владелец, а если Джерри не выполнит задание, он поплатится жизнью.
Действие разворачивается в США середины XX века, когда общество живет по законам военного времени, строгим нормам и невысказанным запретам. История вращается вокруг небольшой группы молодых людей, которые не хотят подстраиваться под эти правила: они вечно пьяны, сочиняют абстрактные стихи, рассуждают о смерти и отказываются от стандартных жизненных траекторий, принятых в их среде.