Новая экранизация знаменитой русской народной сказки о Емеле, обретшая свежие сюжетные повороты и современное звучание, но сохранившая всю атмосферу любимого с детства произведения. Главный герой — обычный парень, который отправляется на рыбалку и неожиданно вытягивает из воды волшебную Щуку, способную исполнить три любых желания.
Действие фильма разворачивается в Москве 1930-х годов, когда любое отступление от официальной идеологии может стоить карьеры, а иногда и свободы. Популярный драматург получает обвинение в антисоветской деятельности: его спектакль по новой пьесе снимают с репертуара, а самого исключают из Союза писателей, оставляя без средств к существованию и общественного признания.